關於資本與銀行風險承擔行為的關繫，本文從直接與間接兩個方面進行探討，並且在直接效應測度中深入分析了銀行監督努力的中介作用。關於資本與銀行貸款行為的關繫，本文一方面從貸款總額，貸款結構與典型行業貸款三方面出發；另一方面立足於普惠金融，本文測度了資本對銀行普惠金融貸款發放行為的影響。
《資本對銀行風險承擔與貸款行為的影響研究：兼論新資本監管框架的有效性》從多維度論證了資本在約束銀行過度風險承擔行為，優化銀行貸款行為上的作用，為新資本監管改革維持金融繫統穩定、促進經濟結構調整的有效性提供了有力的實證支持。

劉忠璐（1989-），山東濰坊人，山東工商學院金融學院、山東省金融服務轉型升級協同創新中心講師。2017年畢業於廈門大學金融學專業，獲經濟學博士學位。主要從事銀行資本監管與風險管理方向的研究。主持國家自然科學基金青年項目“氣候變化對金融風險的影響研究：理論機制、經驗證據與防控對策”（項目號：71903114）、山東省社會科學規劃金融研究專項“綠色信貸對山東省新舊動能轉換的影響效應及對策研究”（項目號：18CJRJ05）、山東省高校科研計劃項目“新舊動能轉換背景下山東省綠色信貸供需機制及效能提升研究”（項目號：J18RA173）。在《金融研究》《財貿經濟》《國際金融研究》《經濟管理》《經濟理論與經濟管理》等期刊發表學術論文多篇。

• 
• 
• 
• 

第一章 緒論
第一節 研究背景
第二節 主要研究內容與研究意義
第三節 主要研究方法
第四節 本書的創新之處
第五節 結構安排

第二章 文獻綜述
第一節 資本與銀行風險承擔行為關繫的文獻綜述
第二節 資本監管與銀行風險承擔行為關繫的文獻綜述
第三節 資本與銀行貸款行為的相關研究評述
第四節 資本與銀行普惠金融貸款行為關繫的研究述評

第三章 資本與銀行風險承擔行為U型關繫及銀行監督努力的中介作用
第一節 假說提出
第二節 研究設計
第三節 實證結果與分析
本章小結

第四章 資本與銀行風險承擔行為的關繫研究——資本監管效力視角
第一節 中國銀行業資本監管制度變遷
第二節 研究設計
第三節 實證結果與分析
本章小結

第五章 資本對銀行貸款行為的影響研究
第一節 研究假說
第二節 研究設計
第三節 實證結果與分析
本章小結

第六章 資本對銀行普惠金融貸款發放行為的影響——以小微企業貸款為例
第一節 研究設計
第二節 實證結果與分析
本章小結

第七章 資本對銀行普惠金融貸款發放行為的影響——以個人貸款為例
第一節 研究設計
第二節 實證結果與分析
本章小結

第八章 結論與啟示
第一節 主要研究結論
第二節 研究啟示
第三節 未來的研究展望

參考文獻

在新資本監管改革對銀行資本的質與量都提出更高要求，經濟結構進入轉型發展的關鍵時期，普惠金融發展逐步走上歷史舞臺的大背景下，本書深入研究了資本對銀行風險承擔與貸款行為的影響。關於資本與銀行風險承擔行為的關繫，本書從直接與間接兩個方面進行探討，並且在直接效應測度中深入分析了銀行監督努力的中介作用。同時，還對不同監管時期的作用效果進行了對比分析。關於資本與銀行貸款行為的關繫，一方面，從貸款總額，貸款結構與典型行業貸款三方面出發，重點分析了金融危機時期以及新資本監管改革預期時期，不同監管工具作用的差異；另一方面，立足於普惠金融，從新資本監管給予普惠金融貸款相應的風險權重優惠出發，測度了資本對銀行普惠金融貸款發放行為的影響。
首先，資本對銀行風險承擔行為影響的直接效應。本書研究發現：資本與銀行監督努力和風險承擔行為分別具有倒U型和U型關繫，而且銀行監督努力在資本與銀行風險承擔行為的U型關繫中起到了中介傳導的作用，特別是在新資本監管過渡時期，關繫強度增大。研究結論說明了銀行持有適度的資本水平，風險承擔會更小，過低或過高的資本水平都會增加銀行的風險承擔。為了確保資本效果顯著，風險承擔有效降低，銀行必須提升其監督努力的程度。
其次，資本對銀行風險承擔行為影響的間接效應。本書從資本監管效力的視角，采用斷點回歸設計，結果表明：以風險加權為基礎的資本監管能夠顯著降低銀行的風險承擔。在作用效力比較方面，一是核心資本充足率監管比資本充足率監管在約束銀行風險承擔行為上更為有效；二是在新資本監管框架下，雖然風險加權資本比率監管降低銀行風險承擔的作用力度減弱了，但是杠杆率監管對銀行風險承擔行為的約束力較強，起到了良好的補充作用。本書得到了繼續加強資本監管，防止銀行業過度風險承擔的啟示。
再其次，資本與銀行貸款行為的關繫。本書研究發現：第一，資本充足率對銀行貸款發放起到抑制作用，而核心資本充足率激勵銀行發放貸款，兩者的影響效應在金融危機時期增強，但在新資本監管預期時期減弱；杠杆率僅在新資本監管預期時期，纔逐漸提高銀行發放貸款的審慎程度。第二，在貸款結構方面，與公司貸款相比較，個人貸款增速對資本的反映程度更為敏感；杠杆率可以有效地支持銀行在金融危機時期發放公司貸款。第三，在典型行業貸款方面，核心資本充足率高的銀行，房地產業貸款增速較低而制造業貸款增速較高，但這一偏好在金融危機時期和新資本監管預期時期有所降低。
最後，資本與銀行普惠金融貸款行為的關繫。在銀行小微企業貸款行為方面：一方面，實施小微企業貸款風險權重繫數優惠的政策，顯著促進了銀行發放小微企業貸款，特別是對小銀行來說，政策效果更好；另一方面，在優惠政策實施之後，資本水平越高的銀行對小微企業貸款的偏好反而越強，且這一促進作用的力度在大銀行中更為顯著。在銀行個人貸款行為方面：一方面，實施個人貸款風險權重繫數優惠的政策，顯著促進了銀行發放個人貸款，特別是對大銀行來說，政策效果更好；另一方面，在優惠政策實施之後，。資本水平越高的銀行對個人貸款的偏好反而越強，同樣，這一促進作用的力度在大銀行中也更為顯著。
本書從多維度論證了資本在約束銀行過度風險承擔行為，優化銀行貸款行為上的作用，為新資本監管改革維持金融繫統穩定、促進經濟結構調整的有效性提供了有力的實證支持。