●1 緒論
1.1 選題背景與意義
1.2 國內外研究綜述
1.2.1 有效市場假說研究
1.2.2 行為金融理論的演變
1.2.3 適應性市場假說的引入
1.2.4 金融風險管理理論
1.3 研究思路與方法
1.3.1 研究思路
1.3.2 研究方法
1.4 研究框架
2 中國股票市場的非理性異像特征研究
2.1 基本概念的界定
2.1.1 有限理性的內涵
2.1.2 股票市場的價格異像
2.2 中國股市有限理性分析
2.3 基於投資者非理性行為的異像特征研究
2.3.1 股市中的風險厭惡
2.3.2 熱炒新股
2.3.3 文字偏好對股票市場價格波動的影響
2.3.4 實證結果分析
3 中國股票市場的適應性市場假說特征研究
3.1 適應性市場假說
3.1.1 適應性市場假說的基本界定
3.1.2 適應性市場假說與現有理論的關繫探討
3.1.3 適應性市場的檢驗準則
3.1.4 適應性市場假說對金融研究的重要意義
3.2 我國滬深股市的適應性特征分析
3.2.1 檢驗模型與方法
3.2.2 數據說明
3.2.3 股市收益的適應性特征檢驗
4 基於適應性市場假說的我國股市波動率建模分析
4.1 經典波動率測度模型概述
4.1.1 歷史波動率模型
4.1.2 隱含波動率模型（IV）
4.1.3 已實現波動率模型（RV）
4.2 自回歸條件方差類模型
4.2.1 ARCH模型
4.2.2 ARCH模型的拓展
4.3 基於適應性市場假說的波動率度量模型
4.3.1 自回歸分整移動平均（ARFIMA）模型
4.3.2 ARFIMA-GARCH模型
4.3.3 AMH-GARCH類模型
4.3.4 模型精度比較方法
4.4 實證分析
4.4.1 模型參數估計
4.4.2 波動率預測結果
4.4.3 與傳統波動率模型的預測精度比較
4.4.4 實證結果分析
5 基於適應性市場假說的我國股票市場風險測度研究
5.1 金融市場風險概述
5.1.1 金融風險的定義和分類
5.1.2 市場風險度量方法概述
5.1.3 基於適應性市場假說的風險度量指標
5.2 實證分析
5.2.1 中國股市風險度量
5.2.2 股市風險預測分析
5.2.3 實證結果分析
6 基於適應性市場假說的我國股市避險研究
6.1 適應性市場假說下股市風險規避的可行性分析
6.2 避險比率與避險效率的界定
6.2.1 避險比率的界定
6.2.2 避險效率的界定
6.3 避險比率的估計
6.3.1 估計模型
6.3.2 估計方法
6.4 利用股指期貨避險的實證研究
6.4.1 風險厭惡繫數的估計
6.4.2 很優避險策略
6.4.3 小結
7 結論
7.1 主要結論
7.2 本書的創新
7.3 後續工作展望
參考文獻

本書以適應性市場假說為基礎，運用復雜理論豐富的研究工具，構建新的波動率測度模型來對金融市場的定量特征進行估計和預測，並將結論運用到市場風險測度和制定規避風險策略等領域。在傳統金融理論備受質疑的背景下，從適應演化的角度去判斷、分析和規避金融風險，對投資者的資產配置以及監管部門的金融管束具有重要意義。
本書可作為經濟管理、金融學、管理科學與工程等相關專業學生和教師的參考用書，也可供金融從業和研究人員、風險監管者及其他投資愛好者閱讀參考。