本書是新形態教材，融入二十大精神，繫統介紹了投資銀行基本理論觀點、基本業務知識與中國實踐，配套教輔，方便教學。

本書分為三篇： 第一篇是投資銀行概述，主要介紹投資銀行的界定與職能、投資銀行的產生及其發展趨勢、企業與資產價值評估方法、風險與收益理論及資產證券化理論； 第二篇是投資銀行業務，主要介紹投資銀行業務模式、證券發行與承銷、證券經紀與交易及兼並與收購； 第三篇是投資銀行風險管控，主要介紹投資銀行風險管理及監管。 本書結構緊湊、內容精練，適合課堂教學。本書實用性廣泛，不僅可作為高校經管類專業本科教學及金融碩士教輔用書，亦可作為實踐業務部門參考書等。

孔繁成，天津師範大學經濟學院副教授、碩士生導師，中國人民大學經濟學博士，南開大學應用經濟學博士後，天津市數量經濟學會理事，天津市城市經濟學會會員，入選天津市“131”創新型人纔培養工程。主持和參與多項省部級以上項目，發表多篇核心期刊論文，研究成果被國務院發展研究中心主辦的中國智庫網等網站全文轉載。

投資銀行學是確定的21世紀高等學校經管類核心課程，是經管類相關專業最重要的基礎理論課之一。隨著中國經濟發展進入新常態，供給側結構性改革日漸深入，資本市場也相應作出了重要變革與調整，確立了新時期繼續前行的目標、動力和實踐方式。投資銀行是證券和股份公司制度以及現代金融市場發展到特定階段的產物，是金融產品的設計師和工程師，是資本市場的靈魂。

本書堅持馬克思主義立場與方法，注重運用馬克思主義基本原理分析中國現實問題，探索中國特色投資銀行理論發展。同時本書緊密結合當前國內外金融研究最新成果與金融政策發展實際情況，全面討論投資銀行基本理論、基本知識和基本操作技能，以期為我國多層次資本市場高質量建設與發展貢獻智慧和力量。

本書旨在培養學生對投資銀行業務模式和行業特征的了解，熟悉和掌握投資銀行的基本業務，明確市場經濟條件下投資銀行業務的國際化以及投資銀行內部控制和外部監管措施，密切聯繫中國資本市場和經濟改革與發展實際，以適應中國特色社會主義市場經濟發展對金融專業人纔的需求，為學生日後從事證券工作和相關研究以及管理奠定基礎。

具體而言，本書具有以下三個特點。

第一，課程思政，本書堅持課程思政導向，將黨的二十大精神和思政內容自然嵌入課程體繫結構和內在邏輯，思政要點設計由淺入深、循序漸進，可以達到“潤物細無聲”的育人效果。

第二，形式新穎，作為融媒體新形態教材，本書擁有豐富的線上學習資源和教輔資料供師生使用。即測即練可以增強學生對專業知識的掌握程度，提高教學質量； 案例討論和專欄知識可以拓寬學生研究視野，提高學生學習興趣，培養學生團結協作精神。

第三，時代性強，根據最新修訂的《中華人民共和國公司法》《中華人民共和國證券法》《上市公司收購管理辦法》《證券經紀業務管理辦法》及《首次公開發行股票注冊管理辦法》等相關法律法規，我們更新了現有投資銀行學教材體繫中須修改內容。另外，本書緊扣中國資本市場發展實踐，從新一輪科技革命和產業變革等事關百年未有之大變局的關鍵變量出發，介紹投行業務的最新進展及監管規則，便於學生更好地了解中國特色投行業務的創新發展歷程。

本書是編者在多年資本市場理論研究與投資銀行學教學實踐經驗基礎上完成的，在初稿討論和寫作過程中，我們成立了投資銀行學興趣小組，組員都積極參與了相關章節討論，並嘗試寫出了不少文字，他們是韓育萌、張瓔鴻宇、朱珂珂、王思睿、張凱統。同時本書編寫也參考和借鋻了大量國內外文獻資料，在本書“進一步閱讀書目”中，我們將其中一些著述向讀者做了推薦。在此，編者向投資銀行學興趣小組成員及相關文獻資料作者一並表示衷心的感謝！限於編者的水平和能力，書中難免有疏漏之處，懇請各位讀者批評指正，使之日臻成熟。

孔繁成
2023年2月