內容簡介
本文對絲綢之路經濟帶沿線國家及地區的基礎設施建設及投融資現狀及我國保險資金資產配置現狀研究的基礎基礎上，對保險資金參與“一帶一路”基礎設施建設的必要性及可行性進行了分析。結合實證方法，借助VaR模型，以上證指數、上證國債指數、上證基金指數、一年期SHIBOR、國房景氣指數、上證180基礎設施以及一帶一路板塊為樣本數據，對保險資金運用於“一帶一路”基礎設施建設進行組合風險度量與績效評價。得出保險資金投資於“一帶一路”沿線基礎設施建設一定程度上可以分散保險資金的投資風險，同時在風險水平一定的情況下，在資產組合中加大“一帶一路”基礎設施投資，可以使收益化。
對保險資金配置優化進行研究，基於資產配置理論及經典Markowitz均值—方差模型，對保險資金資產配置的比例和渠道兩方面進行優化，構建優化的保險資金資產配置模型。得到結論為：一是在風險一定的情況下，通過對保險資金各資產項目配置比例的優化，保險資金投資收益較現實收益有明顯上升；二是將“一帶一路”基礎設施建設投資納入保險資金投資組合，在拓寬保險資金資產配置渠道的情況下，投資組合收益不僅高於現階段我國保險行業的實際投資收益，亦高於對保險資金資產配置比例優化時的投資收益，且風險並未上升。
基於研究結論，針對性提出推進我國保險資金支持“一帶一路”基礎設施建設的健康、協調、可持續發展的對策建議。
對保險資金配置優化進行研究，基於資產配置理論及經典Markowitz均值—方差模型，對保險資金資產配置的比例和渠道兩方面進行優化，構建優化的保險資金資產配置模型。得到結論為：一是在風險一定的情況下，通過對保險資金各資產項目配置比例的優化，保險資金投資收益較現實收益有明顯上升；二是將“一帶一路”基礎設施建設投資納入保險資金投資組合，在拓寬保險資金資產配置渠道的情況下，投資組合收益不僅高於現階段我國保險行業的實際投資收益，亦高於對保險資金資產配置比例優化時的投資收益，且風險並未上升。
基於研究結論，針對性提出推進我國保險資金支持“一帶一路”基礎設施建設的健康、協調、可持續發展的對策建議。
