1975 年,約翰·博格創立世界上隻指數基金——先鋒500 指數基金,跟蹤美國標普500 指數。約翰·博格被譽為“指數基金之父”,《財富》雜志將約翰·博格列為20 世紀四大投資巨頭之一。
2019 年,就在我書稿完成之際,驚聞約翰·博格離世,很遺憾這個世界又少了一位纔華橫溢的投資大師,所幸他創立的指數型基金仍在這個世界大放異彩、蓬勃發展。
在市場上對於指數基金從不乏贊譽之聲。股神巴菲特從不向別人推薦股票,但卻屢次在公開場合,建議普通投資者投資指數基金,巴菲特說:“通過定期投資指數基金,一個什麼都不懂的業餘投資者往往能夠戰勝大部分專業投資者”。美國負盛名的基金經理彼得·林奇也盛贊指數基金,他說:“大部分投資者投資指數基金會獲得不錯的收益。”
美國大多數長期養老金賬戶是長期投資於指數基金。據統計,能在10 年期以上戰勝指數基金的投資者不足5%。2018 年以來,超過3 流入指數基金,指數基金在美國股票基金資產中所占比重達到近40% 的水平,較10 年前幾乎翻了一倍。
2002 年,中國隻指數基金華安上證180 指數面市,指數基金在中國歷經十幾年的發展,總體規模呈現穩步增長,截止到2018 年,指數基金相對於公募基金總體13的總規模,占比達到4% 左右。2018 年指數基金出現爆發性增長,以ETF 為代表的指數基金獨領風騷,受到各路資金的青睞,市場規模逆勢上漲。
指數基金之所以受到投資者歡迎,理由無外乎指數基金具有的眾多優勢,如低成本、風險分散、投資具有一致性、避免了人類情緒追漲殺跌的風險,更重要的是,指數基金不依賴於基金經理的投資能力,而是追蹤指數,獲得跟指數所代表的市場一樣的收益。
大部分投資人,不管是機構還是中小投資者,都會發現長期穩賺的投資方式是購買並持有手續費低廉的指數基金。但在實踐中很多中小投資指數基金賺不到錢,反而賠錢,究其原因,是很多中小投資者沒有建立適合自己的指數基金投資體繫——投資策略和方法。
是否存在一個簡單而有效的投資策略來幫助投資者投資指數基金呢?對於投資者來說,能否建立起適合你的指數基金投資體繫呢?
答案是完全可以的!本書旨在幫助投資者建立適合自己的指數基金投資體繫,本書先由指數基金的內涵講起,詳細解讀了指數的由來及指數的篩選與評估,其後用大量的篇幅講解了指數基金的投資策略,內容涵蓋了對指數基金的分析與選擇、定投指數基金的方式、構建指數基金投資組合,其中重點解讀了ETF 和分級基金的投資策略,幫助投資者掌握指數基金的投資策略和操作方法。
本書可以幫助投資者制訂一套行之有效的投資指數基金方案,是投資新人、中小投資者、投資機構投資指數基金投資的指南。
如果你看好中國的經濟前景,但又怕踩中個股的“”,那麼投資指數基金是一個非常好的選擇。當然,世界上不存在毫無風險的投資產品,即使是指數基金也存在著一定的風險,所以投資指數基金也需要注意把控風險,有了充分的知識準備後再入市,入市後充分地篩選優質的指數基金,不斷地調整投資組合,時刻關注經濟動向和行業動向。
投資既是一種生活理念,也是一種技能,願每個投資者在投資指數基金的過程中,做個有心、有技能、有耐力的智者,充分享受長期投資所帶來的奧妙!