內容簡介
本書主要參考了SOA和CAS關於金融數學的考試大綱,在內容取舍上基本與金融數學的考試範圍相符。但是,為了本書內容的完整性和繫統性,我們也增加了一些金融數學考試大綱之外的材料,如期權定價的Black-Scholes模型、二叉樹模型、*利率模型等。
目錄
第1章利息度量
11累積函數與實際利率
12貼現函數與實際貼現率
13名義利率
14名義貼現率
15利息力
16貼現力
17利率概念辨析
小結
習題
第2章等額年金
21年金的含義
22年金的現值
23年金的終值第1章利息度量
11累積函數與實際利率
12貼現函數與實際貼現率
13名義利率
14名義貼現率
15利息力
16貼現力
17利率概念辨析
小結
習題
第2章等額年金
21年金的含義
22年金的現值
23年金的終值
24年金現值與終值的關繫
25年金在任意時點上的值
26可變利率年金的現值和終值
27每年支付m次的等額年金
28連續支付的等額年金
29價值方程及其應用
小結
習題
第3章變額年金
31遞增年金
32遞減年金
33復遞增年金
34每年支付m次的變額年金
35連續支付的變額年金
36連續支付連續遞增的年金
37連續支付連續遞減的年金
38一般連續支付連續變化的現金流
小結
習題
第4章收益率
41收益率與淨現值
42幣值加權收益率
43時間加權收益率
44再投資與修正收益率
45收益分配
小結
習題
第5章貸款償還方法
51等額分期償還
52等額償債基金
53變額分期償還
54變額償債基金
55抵押貸款
小結
習題
第6章證券定價
61引言
62債券的定價原理
63債券在任意時點上的價格和賬面值
64可贖回債券的價格
65股票的價值分析
66賣空
小結
習題
第7章利率風險
71馬考勒久期
72修正久期
73有效久期