大數據時代如何衝擊傳統金融行業？
債務問題、影子銀行、小額貸款金融市場隱憂重重？
利率、保險、股市如何構築強而有力資本市場新秩序？
互聯網+概念趁勢衝擊，傳統金融業力求革新，未來中國改革之斧已然高高舉起！
魏本華編著的《顛覆的金融(精)》彙集12位****金融界，以前瞻的思維剖析金融市場，解讀資本市場新政，顛覆傳統觀念，迎接下一個創富的癲狂未來！

我們處身於金融時代。現代社會，人們因為持有 信用卡、炒股票、買保險與銀行、證券、保險發生聯 繫，還會購買餘額寶、銀行理財，參與眾籌，我們很 難與金融絕緣。即使什麼都不做，我們的瀏覽記錄、 購物行為也會被采集，成為互聯網企業預測消費與投 資行為的素材。金融是如此重要，以至於金融業被置 於嚴格的管制中，從機構設立、業務準入到定價機制 ，管制無處不在。片面地看，金融的歷史就是金融管 制的歷史，金融業的創新是在突破金融管制，金融業 門外的“野蠻人”顛覆傳統金融的產品也是他們受到 較少管制的結果。魏本華編著的《顛覆的金融(精)》 彙集國內國際12位金融界，深度剖析中國金融的種種 變革，解讀資本市場新政，顛覆傳統觀念。

前言 （十二波席卷金融大浪潮）
第1章 大數據時代的決策新思維/何帆（中國社科院世界經濟政治研究所副所長）
第2章 互聯網金融的顛覆、顛倒還是癲狂/陳龍（阿裡巴巴螞蟻金融服務集團首席戰略官）
第3章 利率市場化勢如破竹/曹遠征（中國銀行首席經濟學家、上海金融與法律研究院學術委員）
第4章 現實與未來：小額貸款公司的是與非/焦瑾璞（中國人民銀行金融消費權益保護局局長）
第5章 影子銀行內幕/張化橋（中國支付通集團董事長）
第6章 資本市場該有怎樣的制度改革/聶慶平（中國證券金融股份有限公司董事長）
第7章 企業債致中國金融體繫風險高企/朱海斌（摩根大通中國首席經濟學家、大中華區經濟研究主管）
第8章 貨幣幻境下的地方債懸崖/邵宇（東方證券首席經濟學家、首席策略分析師）
第9章 保險業能否飛得*高/魏迎寧（中國保險監督管理委員會原副**）
**0章 *牛經濟難為股市另闢蹊徑/錢軍（上海交通大學上海**金融學院金融學教授）
**1章 線上交易，個人信息流向何處/王曉蕾（中國人民銀行征信中心副主任）
**2章 金融與電商爭雄，大數據如影隨形/宣曉華（上海華院數據技術有限公司董事長）

美國一家大型連鎖商店裡，有一個專櫃賣嬰幼兒 產品。因為客戶信息很多，商店發現當人懷孕之後， 行為會出現改變。*多的孕婦們會選擇沒有香味的洗 發水，在選擇營養品口味上也和懷孕前不同。因此商 店便根據客人購買行為的變化，預測其足否可能懷孕 了，然後給潛在懷孕的客人寄去嬰幼兒產品傳單。一 天，一個父親很憤怒地找上門說：“我女兒纔上高中 ，你們現在天天給她寄嬰兒尿布、奶粉的廣告是什麼 意思?鼓勵未婚懷孕嗎?”商場很快回應：“對不起， 我們搞錯了!”過了一個星期，這個爸爸又回來，說 ：“是我搞錯了，我女兒已經向我坦白，她真懷孕了 。” 大數據中還有一·個沃爾瑪的經典故事。這家超 市*早發現了尿布和啤酒的銷售是呈相關性的。一開 始誰也不明白這兩個東西怎麼會相關?後來研究發現 當家裡有了小孩之後，買尿布的任務往往是讓新爸爸 去干的。雖然爸爸對孩子的出生貢獻並不大，但他自 己覺得很有成就感，所以買完尿布後會順便買一瓶啤 酒犒勞自己。因此沃爾瑪索性把啤酒和尿布放在一塊 兒，啤酒的銷售量一下子增加了。當然這個經典案例 也很有爭議，因為統計學裡*基本的概念就是，相關 關繫不一定是因果關繫。所以即使是很強的相關關繫 也很有可能是偽相關。但在大數據時代，起碼原來找 不到的相關關繫現在能找到了。
為什麼會有這些相關關繫?怎麼憑借這些相關性 就能知道行為規律?一個*深層的概念是人和人是一 樣的。當把一個人特列出來，可能很有個性，但當人 口樣本數量足夠大時，就會發現其實每個人都一樣。
以賭場為例，去賭博前要在門口先辦一張電子磁 卡，而在辦這張電子磁卡時，相關的個人信息已經被 賭場獲取了。例如第幾次來、年齡、種族、職業等。
賭場就此建立了一·個龐大的數據庫，拿到數據後開 始建立相關性。
人跟人的確是不一樣的，有的人到賭場輸了lO元 就心疼得睡不著覺：有的人輸幾百萬也面不改色心不 跳。但不管是誰，都會有一個痛苦點。例如王大錘去 賭場玩，在踏入賭場、辦理好電子磁卡的那一刻起， 他的個人信息已經被賭場收集：中國人、男性、35歲 、土豪。賭場會通過數據庫預測此人的痛苦點將在1 萬美元左右。當他輸到9 800美元的時候，奇跡發生 了，旁邊會突然出現一位年輕貌美的公關經理說：“ 先生玩得很累了吧?我們的賭場剛請了一位名廚，會 做世界**的法國大餐。恭喜您，您被選為幸運顧客 。要不要帶著家人去享受法國大餐，休息一下呢?” 為什麼服務這麼好?因為他的*後一分錢已經被賭場 榨完了。
為什麼賭場能夠精準預測客人的行為?因為不管 是誰，當在同一家賭場裡輸的錢超過了痛苦點之後， 都會覺得這個地方太背，從此再也不想踏進這家賭場 一步，因為已經輸得惡心了。從賭場的角度來看，* 好的選擇自然是當賭客快要達到痛苦點時，讓他們住 手。
這**顛覆了原來經濟學教科書告訴我們的道理 ：因為消費者之間的信息會互相溝通，所以沒有辦法 進行價格歧視。比如一件衣服到底賣什麼價格，不同 人的心裡底價是不一樣的，特別喜歡這件衣服的人花 l萬元也願意買，不太喜歡的人5 000元可能是他的價 格極限。但是商家必須要統一標價，不能來一個顧客 換一個價錢。
P8-9