本書作者曾供職於挪威銀行、紐約化學銀行、挪威TEMPUS金融工程、Paloma Partners、不凋之花顧問公司和摩根大通銀行，具有多年的期權交易經歷，並積累了不少衍生證券方面的研究成果。有意思的是，他在本書中不僅呈現了自己關於衍生品定價或者衍生品套利的觀點，還通過與諸位的對話呈現了來自很好投資人士的有趣觀點。這些都在衍生品交易方面有著頗為豐富的經驗，其提供的視角對於尋求投資進階的相關人士來說很有啟發意義。這些觀點與視角包含了很多近期新的或者非常重要的衍生品定價模型思路。而且，作者在每一章都對等

●引言大師談衍生品模型納西姆·塔勒布與黑天鵝1 價格數據厚尾現像的發現愛德華·索普關於賭博和交易的觀點2 期權定價與對衝從理論到實踐：了解你的武器艾倫·劉易斯談隨機波動率和跳躍3 回歸本質：解決離散股利問題的新方法伊曼紐爾·德曼——華爾街金融工程師4 美式障礙期權的解析定價彼得·卡爾——華爾街的期權魔術師5 利用障礙對稱性為復雜障礙期權定價格蘭傑關於協整性的闡述6 敲入/敲出馬格雷柏期權斯蒂芬·羅斯談套利定價理論7 重置行權價、障礙和時間布魯諾·迪皮爾——華爾街隨機模型寬客8 亞式金字塔的力量愛德華多·施瓦茨——金融數學的瑜伽大師9 能源衍生品的可行估值方法阿倫·布朗的賭博、撲克牌和交易的故事10 對反物質鏡像的一個觀察克努特·奧斯對災難和金融經濟的看法11 負波動率與西方金融市場的存亡伊利·阿亞什與期權交易和建模12 凍結時間套利豪格與威爾莫特的對話及威爾莫特與自己的對話13 時空金融學的相對論對於金融數學的啟示安德烈·赫連尼科夫關於負概率的漫談14 為什麼對於負概率時間如此悲觀戴維·貝茨關於資產價格跳躍與市場崩盤的討論15 隱藏條件與陰溝翻船彼得·賈克爾關於蒙特卡洛模擬的討論譯後記

全書形式新穎，非常詳細地介紹了金融衍生產品中的各類經典模型，且對一些在行業內世界很好金融工程學家的訪談進行整理，並對量化金融史背後的一些重要發現進行了深入的洞悉和研究。這些衍生品產品模型和訪談從理論和實際兩方面對近期新的衍生產品模型進行研究，涵蓋的範圍廣泛，主要包括離散股息支付模型，亞式期權，美式障礙期權，復雜的障礙期權，重置期權，電力衍生產品估值方法等。全書也討論了最前沿的金融觀點，例如Delta動態對衝的魯棒性、期權對衝、負概率和時空金融。

埃斯彭·戈德爾·豪格,上海證券交易所產品創新中心 著 上海證券交易所產品創新中心 譯

    當我還是期權交易員時，偶然間讀到的《動態對衝》（犇狔狀犪犿犻犮犎犲犱犵犻狀犵）這本相當有趣的期權交易著述讓我第一次知曉了納西姆·尼古拉斯·塔勒布（Nassim Taleb）。幾年後，我赴美供職於康涅狄格州格林威治鎮的一家對衝基金。在赴任之初的某天早上，我走向咖啡間。為了跟上新工作的節奏，也為了倒好時差，我需要來點咖啡因。在咖啡間裡，我看到了一位眼熟的人。那正是納西姆·塔勒布。我根據他那本《動態對衝》裡的照片認出了他。他也照著我那本《期權定價公式接近指南》（The Complete Guide to Option Pricing Formulas）認出了我。起初我叫他塔勒布，不過他讓我還是用“納西姆”稱呼他。納西姆那時在同一幢樓裡運營著自己的交易公司，不過與我們共用一個咖啡間。在接下來的三年左右，我經常見到納西姆。他很樂意分享其等

本書是一本與眾不同的關於量化金融的書。實際上它是兩部分的綜合，首先，本書包括一繫列與華爾街或學術界的很好建模者、研究員、金融工程師、量化交易員、投機者和學者的訪談。在此基礎上，本書還涵蓋了一繫列針對離散紅利下個股期權、亞式期權、美式障礙期權、復雜障礙期權、重置期權及電力衍生產品的定價方法。當然，本書的內容不止於此，它還將帶領你挑戰你想像的極限，討論負概率和時空金融學的想法。關於本書的書名，最早由我的前同事———曾就職於摩根大通的出色的模型交易員約翰·史蒂文森（John Stevenson）博士提出，後來我將其修改為“大師談衍生品模型”。這本書的內容包括衍生金融工具模型、量化金融、期權定價、套期保值，及一些金融領域非傳統課題如負概率和時空金融。這裡的“模型”有多種含義。首先，它指模型及衍生金融工具模型通常是基於更加基礎的模型之上的。例如，大多數衍生金融工具模型都基於被我們普遍認可等