●第一篇金融機構
3 第1章 現代金融體繫：概覽
3 [本章概述]
3 [學習目標]
3 [擴展學習]
4 1.1 金融危機與實體經濟
9 1.2 金融體繫與金融機構
14 1.3 金融工具
17 1.4 金融市場
32 1.5 資金流動、市場關繫與穩定性
34 金融新聞案例研究
35 總結
38 擴展學習A 金融市場全球化
41 擴展學習B 亞洲金融危機對金融體繫的影響
44 習題
46 關鍵術語
47 第2章 商業銀行
47 [本章概述]
47 [學習目標]
47 [擴展學習]
48 2.1 商業銀行的主要業務
50 2.2 資金來源
54 2.3 資金運用
59 2.4 表外業務
63 2.5 對商業銀行的監督管理
65 2.6 資本充足率標準的背景
67 2.7 《巴塞爾協議Ⅱ》與《巴塞爾協議Ⅲ》
79 2.8 流動性管理與其他監管控制
82 金融新聞案例研究
84 總結
86 擴展學習A 信用風險標準法
89 擴展學習B 企業持續性風險管理
95 擴展學習C 公司治理與道德
96 習題
99 關鍵術語
100 第3章 非銀行金融機構
100 [本章概述]
100 [學習目標]
101 [擴展學習]
102 3.1 投資銀行
107 3.2 管理基金
111 3.3 現金管理信托
112 3.4 公共單位信托
115 3.5 養老基金
121 3.6 壽險公司
125 3.7 一般保險公司
127 3.8 對衝基金
128 3.9 財務公司和一般融資機構
130 3.10 建房互助協會
131 3.11 信用社
132 3.12 出口融資公司
133 金融新聞案例研究
134 總結
137 擴展學習 項目融資與結構融資
142 習題
144 關鍵術語
第二篇股票市場
149 第4章 股票市場與公司
149 [本章概述]
149 [學習目標]
151 4.1 公司的性質
153 4.2 證券交易所
155 4.3 證券交易所的初級市場作用
157 4.4 證券交易所的二級市場作用
158 4.5 證券交易所管理產品與衍生產品市場的作用
164 4.6 證券交易所的利率市場作用
166 4.7 證券交易所的交易與結算作用
169 4.8 證券交易所的信息作用
170 4.9 證券交易所的監管作用
172 4.10 私募股權市場
173 金融新聞案例研究
175 總結
179 習題
181 關鍵術語
182 第5章 在股票市場上發行股票的公司
182 [本章概述]
182 [學習目標]
182 [擴展學習]
184 5.1 投資決策：資本預算
187 5.2 融資決策：股權、債務和風險
191 5.3 首次公開募股
194 5.4 公司在證券交易所上市
196 5.5  上市公司的其他股權融資選擇
203 金融新聞案例研究
204 總結
206 擴展學習 澳大利亞證券交易所(ASX) 上市規定的要求
212 習題
215 關鍵術語
216 第6章 股票市場的投資者
216 [本章概述]
216 [學習目標]
217 6.1 股票市場投資
221 6.2 買賣股票
224 6.3 稅收
226 6.4 財務業績指標
233 6.5 股票定價
238 6.6 股票市場指數和公開股票信息
244 金融新聞案例研究
245 總結
248 習題
251 關鍵術語
253 第7章 預測股價變化
253 [本章概述]
253 [學習目標]
254 7.1 基本面分析：自上而下法
261 7.2 基本面分析：自下而上法
263 7.3 技術分析
271 7.4 電子交易
274 7.5 隨機漫步、有效市場與行為金融假說
281 金融新聞案例研究
282 總結
285 習題
288 關鍵術語
第三篇公司債務市場
291 第8章 金融數學：基本概念與計算簡介
291 [本章概述]
291 [學習目標]
293 8.1 單利
300 8.2 復利
311 金融新聞案例研究
312 總結
314 習題
317 關鍵術語
318 第9章 短期債務
318 [本章概述]
318 [學習目標]
320 9.1 商業信用
322 9.2 銀行透支
323 9.3 商業票據
330 9.4 計算：貼現證券
334 9.5 本票
338 9.6 大額可轉讓定期存單
338 9.7 存貨融資、應收賬款融資和保理
341 金融新聞案例研究
342 總結
345 習題
348 關鍵術語
349 第10章 中長期債務
349 [本章概述]
349 [學習目標]
349 [擴展學習]
351 10.1 定期貸款或全額提取貸款
357 10.2 抵押貸款融資
360 10.3  債券市場：擔保債券、無擔保債券和次級債務
365 10.4 計算：固定利率證券
369 10.5 租賃
373 金融新聞案例研究
374 總結
377 擴展學習 證券化
381 習題
384 關鍵術語
386 第11章 國際債務市場
386 [本章概述]
386 [學習目標]
386 [擴展學習]
388 11.1 歐洲市場
390 11.2 歐洲貨幣市場
393 11.3 歐洲票據市場
397 11.4 歐洲債券市場
404 11.5 美國市場
409 11.6 信用評級機構
412 金融新聞案例研究
413 總結
417 擴展學習A 貸款更新、次級參與和可轉讓貸款憑證
418 擴展學習B 可轉換債券與權證
420 擴展學習C 美國中期債券
421 擴展學習D 標準普爾的信用評級定義
424 習題
427 關鍵術語
第四篇政府債務、貨幣政策、支付體繫與利率
431 第12章 政府債務、貨幣政策與支付體繫
431 [本章概述]
431 [學習目標]
431 [擴展學習]
432 12.1 聯邦政府的借款需求
435 12.2 聯邦政府證券
443 12.3 州政府證券
445 12.4 貨幣政策
450 12.5 支付體繫
455 金融新聞案例研究
456 總結
458 擴展學習 固定息票利率國債:用澳大利亞金融管理局(AOFM) 的公式計算價格
459 習題
462 關鍵術語
463 第13章 利率決定與預測概述
463 [本章概述]
463 [學習目標]
463 [擴展學習]
464 13.1 利率決定的宏觀經濟環境
469 13.2 利率決定的可貸資金法
477 13.3 利率期限結構
486 13.4 利率風險結構
489 金融新聞案例研究
490 總結
492 擴展學習 收益率曲線與預期理論的計算
495 習題
498 關鍵術語
499 第14章 利率風險衡量
499 [本章概述]
499 [學習目標]
500 14.1 利率風險
502 14.2 風險敞口管理繫統
505 14.3 資產先於負債重新定價原則
506 14.4 金融證券定價
508 14.5 重新定價缺口分析
511 14.6 久期
518 14.7 凸性
520 14.8 利率風險管理方法
523 金融新聞案例研究
524 總結
527 習題
531 關鍵術語
第五篇外彙市場
535 第15章 外彙：外彙市場的結構與運行
535 [本章概述]
535 [學習目標]
537 15.1 彙率制度
539 15.2 外彙市場參與者
542 15.3 外彙市場的運行
544 15.4 即期交易與遠期交易
545 15.5 即期市場報價
551 15.6 遠期市場報價
557 15.7 歐盟經濟與貨幣聯盟和外彙市場
558 金融新聞案例研究
560 總結
563 習題
565 關鍵術語
566 第16章 外彙：影響彙率的因素
566 [本章概述]
566 [學習目標]
566 [擴展學習]
568 16.1 外彙市場與均衡彙率
571 16.2 影響彙率變化的因素
581 16.3 衡量彙率對經濟變量變化的敏感性
583 金融新聞案例研究
584 總結
586 擴展學習 購買力平價
589 習題
591 關鍵術語
592 第17章 外彙：風險識別與管理
592 [本章概述]
592 [學習目標]
594 17.1 制定彙率風險政策
599 17.2 衡量交易敞口
605 17.3  風險管理：基於市場的對衝方法
609 17.4 風險管理：內部對衝法
613 金融新聞案例研究
614 總結
616 習題
618 關鍵術語
第六篇衍生產品市場與風險管理
623 第18章 風險管理與衍生產品導論
623 [本章概述]
623 [學習目標]
625 18.1 理解風險
628 18.2 風險管理過程
631 18.3 期貨合同
634 18.4 遠期合同
637 18.5 期權合同
641 18.6 互換合同
645 金融新聞案例研究
647 總結
649 習題
652 關鍵術語
654 第19章 期貨合同與遠期利率協議
654 [本章概述]
654 [學習目標]
655 19.1 使用期貨合同對衝
657 19.2 期貨交易的主要特征
662 19.3 期貨市場工具
663 19.4 期貨市場參與者
666 19.5 對衝：使用期貨管理風險
671 19.6 使用期貨合同對衝的風險
675 19.7 遠期利率協議
679 金融新聞案例研究
681 總結
684 習題
687 關鍵術語
688 第20章 期權
688 [本章概述]
688 [學習目標]
689 20.1 期權的性質
691 20.2 期權的損益報酬狀況
698 20.3 市場組織
703 20.4 影響期權費的因素
708 20.5 期權風險管理策略
721 金融新聞案例研究
722 總結
724 習題
727 關鍵術語
728 第21章 利率互換、交叉貨幣互換與信用違約互換
728 [本章概述]
728 [學習目標]
730 21.1 利率互換
735 21.2 利率互換的存在理由
738 21.3 交叉貨幣互換
741 21.4 貨幣互換的存在理由
743 21.5 信用違約互換
746 21.6 互換的信用風險與結算風險
748 金融新聞案例研究
749 總結
751 習題
755 關鍵術語
756 術語表
780 判斷題答案

本書是國外經典教材之一，是澳大利亞最受大學生歡迎的金融市場教材；出版至今已是第八版。全書包含金融機構，股票市場，公司債務市場，政府債務、貨幣政策、支付體繫與利率，外彙市場，以及衍生品市場與風險管理六大板塊，基本囊括了具代表性的金融機構、金融工具和金融市場。本書具有以下特點：(1)繫統全面；(2)理論脈絡清晰，講解深入透徹；(3)與實務結合緊密，每章配有金融新聞案例研究、擴展學習資料和課後習題，幫助讀者夯實知識基礎；(4)翻譯準確到位。本書既可供本科生、研究生教學使用，也可作為從業者學習金融市場學知識的推薦參考書。

(澳)克裡斯托弗·瓦伊尼(Christopher Viney),(澳)彼得·菲利普斯(Peter Phillips) 著 路蒙佳 譯