●第1章 緒論
1.1 研究背景和意義
1.2 研究現狀及不足
1.3 研究思路和方法
1.4 本書內容及章節安排
1.5 本書主要貢獻
第2章 保薦人制度的市場環境和制度背景
2.1 證券保薦業務的市場環境及參與要素
2.2 保薦人制度發展的歷史沿革
2.3 我國保薦人制度的相關法律法規解讀
2.4 保薦機構和保薦代表人在保薦職責以及違規責任上的差異
2.5 我國保薦人制度的實施成效及未來展望
第3章 保薦人制度的理論基礎和文獻綜述
3.1 保薦人制度的基礎理論
3.2 保薦人制度的相關理論
3.3 文獻綜述
第4章 企業IPO中保薦代表人個人效應的存在性
4.1 引言
4.2 理論分析與研究假設
4.3 研究設計與樣本選取
4.4 實證檢驗過程與結果分析
4.5 保薦代表人對IPO前盈餘管理及IPO後業績變臉影響的拓展檢驗
4.6 本章小結
第5章 保薦代表人個人特征對公司IPO的影響
5.1 引言
5.2 理論分析與研究假設
5.3 研究設計與樣本選取
5.4 實證檢驗過程與結果分析
5.5 不同監管環境下保薦代表人個人特征對公司IPO績效影響的拓展檢驗
5.6 不同券商規模下保薦代表人個人特征作用的差異性檢驗
5.7 本章小結
第6章 持續督導期保薦代表人變更的影響
6.1 引言
6.2 理論分析與研究假設
6.3 研究設計與樣本選取
6.4 保薦代表人變更信息披露的市場反應
6.5 保薦代表人變更市場反應的進一步檢驗：保薦代表人個人特征變化的視角
6.6 保薦代表人變更的經濟後果：IPO公司上市後盈餘管理的視角
6.7 本章小結
第7章 研究結論與政策建議
7.1 研究結論
7.2 政策建議
7.3 研究局限與未來展望
附錄1：《證券發行上市保薦制度暫行辦法》
附錄2：《證券發行上市保薦業務管理辦法》
附錄3：《證券法》（2019）與保薦人制度相關的條款
參考文獻
後記

隨著證券發行制度的改革，我國從2004年起正式實施證券發行的保薦人制度。該制度實施至今，毀譽參半。為了進一步研究該制度的有效性，尤其是利用我國資本市場的經驗數據展開相應的實證研究，以獲取更多的證據支持，作為政策參考依據，因此有必要對此問題展開進一步的研究。與以往研究保薦人制度有效性大多數聚焦於保薦機構的既有文獻不同，本書從履行保薦職責的另一主角，也是保薦業務的實際負責人——保薦代表人的角度展開新的探索，重點研究保薦代表人在企業IPO過程中的個人效應。研究結果表明，保薦代表人確實對企業IPO抑價及後期的業績表現、盈餘管理等，發揮了除保薦機構以外的邊際作用，具有獨特的個人效應。本書的研究結論為監管機構更加重視保薦代表人的作用及責任提供了經驗證明，對我國保薦人制度的進一步完善有啟示意義。