區塊鏈技術賦能金融，將為數字經濟的發展提供新動力。

本書介紹了區塊鏈技術的基礎原理和數字金融的相關理論，詳細闡述了區塊鏈如何賦能傳統金融。著重從應用的角度出發，提出了區塊鏈應用於不同行業的鏈改模式：區塊鏈＋數字貨幣，區塊鏈＋支付，區塊鏈＋銀行，區塊鏈＋共享金融，區塊鏈＋保險，區塊鏈＋證券，區塊鏈＋供應鏈金融，區塊鏈＋票據。

本書繫統梳理了區塊鏈數字金融的技術內涵及應用前景，旨在為區塊鏈技術與金融場景的更多融合提供參考。

王文海(海哥)

·牧牛火鏈學院 創始人，董事長

·廣東中乾數字文化發展有限公司 創始人，董事長

·“海派戰法”創始人

·中國國際科技促進會綜合素質與職業發展教育專業委員會 副秘書長

·商業國際交流合作培訓中心 職業教育專家

·廣東省粵港澳經貿發展促進會 副會長

·2017年區塊鏈技術應用創新獎



董正傑

·牧牛火鏈學院 創始人，CEO

·廣東中乾數字文化發展有限公司 創始人，CEO

·國家廣電總局直屬中國新聞文化促進會教育專業委員會 副主任

·國務院國資委商業國際交流合作培訓中心 職業教育專家

·廣東省商業聯合會 副會長

·2017中國商界(行業)十大傑出人物

·2021廣東商界十大新銳人物

·馬來西亞城市大學工商管理博士

第1章 區塊鏈基礎原理

1.1 區塊鏈的技術演進002

1.2 區塊鏈主要特性與核心價值003

1.3 密碼學、共識算法、分布式賬本、智能合約007

1.4 區塊鏈技術邏輯與運行原理011

1.5 區塊鏈公有鏈、私有鏈、聯盟鏈014



第2章 何為數字金融

2.1 數字金融的概念018

2.2 區塊鏈對數字金融的顛覆與賦能020

2.3 數字金融：全方位變革人、信息、場景022

2.4 區塊鏈數字金融的發展與未來趨勢025

2.5 區塊鏈與人工智能、大數據、雲計算027

2.6 國際和國內區塊鏈金融應用現狀029



第3章 區塊鏈如何賦能傳統金融

3.1 區塊鏈金融與互聯網金融的聯繫和區別036

3.2 區塊鏈成為數字金融信任載體038

3.3 區塊鏈保障金融應用更加安全可靠040

3.4 區塊鏈技術助力金融服務創新043

3.5 區塊鏈對貨幣政策的影響046

3.6 區塊鏈推動金融機構數字化轉型047



第4章 區塊鏈數字金融—區塊鏈＋數字貨幣

4.1 數字貨幣的起源與定義051

4.2 數字貨幣的主要特征054

4.3 數字貨幣產業鏈056

4.4 區塊鏈對數字貨幣的影響058

4.5 區塊鏈數字貨幣潛在的風險060

4.6 區塊鏈＋數字貨幣的應用案例062



第5章 區塊鏈數字金融—區塊鏈＋支付

5.1 支付業的發展趨勢與運行特征065

5.2 支付業面臨的發展需求與痛點067

5.3 區塊鏈對支付痛點的解決與賦能069

5.4 區塊鏈何以能重新定義企業支付072

5.5 區塊鏈在支付領域的優勢和風險074

5.6 區塊鏈＋支付的應用案例076



第6章 區塊鏈數字金融—區塊鏈＋銀行

6.1 商業銀行發展現狀與變革需求080

6.2 數字時代的銀行痛點082

6.3 區塊鏈對銀行需求與痛點的解決083

6.4 區塊鏈＋銀行的應用案例086



第7章 區塊鏈數字金融—區塊鏈＋共享金融

7.1 互聯網金融與共享金融089

7.2 共享金融的兩大動力：技術與制度090

7.3 區塊鏈助力實現共享金融092

7.4 區塊鏈＋共享金融的風險與監管093



第8章 區塊鏈數字金融—區塊鏈＋保險

8.1 傳統保險業務的局限性與發展瓶頸096

8.2 區塊鏈技術突破保險局限性097

8.3 區塊鏈技術如何賦能保險業100

8.4 區塊鏈與人身險、車險及再保險103

8.5 區塊鏈在保險業的挑戰與前景107



第9章 區塊鏈數字金融—區塊鏈＋證券

9.1 證券業的發展趨勢與面臨的挑戰112

9.2 區塊鏈可以加速資產證券化113

9.3 區塊鏈技術在證券市場的應用分析116

9.4 區塊鏈在證券交易過程中的應用119

9.5 區塊鏈在證券業的未來與監管建議122

9.6 區塊鏈技術＋證券的應用案例125



第10章 區塊鏈數字金融—區塊鏈＋供應鏈金融

10.1 供應鏈金融模式簡況與局限性129

10.2 區塊鏈在供應鏈金融中的應用132

10.3 供應鏈金融實現數字化135

10.4 區塊鏈與供應鏈金融的匹配性139

10.5 供應鏈金融前景展望141

10.6 區塊鏈為供應鏈管理築起“信任”之牆144

10.7 區塊鏈＋供應鏈金融應用案例146



第11章 區塊鏈數字金融—區塊鏈＋票據

11.1 票據的特點和內涵150

11.2 票據屬性與區塊鏈技術的契合152

11.3 區塊鏈賦能數字票據154

11.4 鏈式票據的融合創新157

11.5 區塊鏈＋票據應用案例159



第12章 區塊鏈數字金融未來展望

12.1 國家將區塊鏈技術上升為戰略高度163

12.2 區塊鏈數字金融安全及隱私保護165

12.3 區塊鏈跨鏈技術的價值168

12.4 構建區塊鏈金融生態圈171

12.5 加強監管控制金融風險173

12.6 區塊鏈遠景：建立數字金融新經濟175



後記180



參考文獻181

從互聯網技術開始，人們對以大數據、人工智能、物聯網、區塊鏈等為代表的數字技術越來越好奇並進行不斷的研究和探索，這些技術正深刻改變著人們的生產和生活方式，推動著社會進步與經濟發展。區塊鏈無疑是當下人們為關注和廣為討論的話題之一。區塊鏈技術的本質是金融科技，所以，金融業是區塊鏈重要的應用領域之一。

隨著數字經濟新形態的發展，數字經濟正在開啟一個時代的重大轉型，從而帶動新的生產方式的變革，加速經濟結構重組。金融作為社會的重要支柱，在信息技術發展的同時一定會進行更多的創新和發展。區塊鏈在未來新金融創新中將起到數據組織平臺的作用，成為數據組織、機構協同的基礎設施。區塊鏈技術通過記錄數據、傳遞信任，可以有效降低金融交易成本，提升各個環節的協作能力，從而幫助解決數據交易、信用傳遞和有效監管方面的難題。

世界經濟論壇（World Economic Forum，WEF）刊文稱，區塊鏈代表了可持續數字金融的核心要素之一，即一種將新興技術與具有環保意識的商業模式相結合的新範式。

中國人民銀行發布的《金融科技（FinTech）發展規劃（2019—2021年）》重點指出了金融科技的歷史重任，包括金融科技成為推動金融轉型升級的新引擎、金融服務實體經濟的新途徑、促進普惠金融發展的新機遇、防範化解金融風險的新利器。

可見，區塊鏈與數字經濟和金融科技的連接將成為未來發展的必然。

區塊鏈被業界稱為“價值互聯網”，目前區塊鏈技術應用已延伸到數字金融、物聯網、智能制造、供應鏈管理、數字資產交易等多個領域。從國際形勢看，目前全球許多國家都在加快布局區塊鏈技術發展，尤以美國、德國、日本、韓國和新加坡為積極。我國在區塊鏈領域擁有良好基礎，要把區塊鏈作為核心技術自主創新的重要突破口，明確主攻方向，加大投入力度，著力攻克一批關鍵核心技術，加快推動區塊鏈技術和產業創新發展。

近年來，金融工作者和科技工作者也投入極大的熱情進行將區塊鏈技術用於數字金融方面的研究，通過技術的驗證應用已催生一定規模的商業產品，並在供應鏈金融、跨境支付、保險、證券等場景中落地。

數字金融的核心就是點對點的支付清算和非擔保的交易交收。如果沒有可以信任的工具和技術是做不到點對點交易的，所以需要一個中介來擔保交易。如果未來中介消失，交易如何做到實時清結算呢？目前看來，區塊鏈技術和數字貨幣是解決這些問題好的技術方案。區塊鏈技術的特點是足夠數字化，它可以跨境、跨組織、跨時空，數據的流動沒有邊界，它是自組織去中心化和分布式的。所以，區塊鏈既是一種改變傳統商業模式的工具，也是一套重構商業底層邏輯的制度。數字金融作為國家經濟戰略的重要組成部分，借助區塊鏈技術的核心驅動力，可以重構金融生態。

區塊鏈技術在支付端優化了傳統的支付體繫，為金融體繫提供了更好的流動性；此外，區塊鏈技術助力傳統供應鏈金融的信用傳遞，將價值傳遞給小微企業，實現資源有效配置；同時，區塊鏈技術助力監管科技，為監管者提供了更強有力的監管手段，有助於把控各種金融風險。

隨著區塊鏈技術與金融場景的不斷結合，相信會有越來越多的商業模式落地，越來越多的人纔去主動擁抱學習區塊鏈技術，助力金融數字化邁入新階段。

本書分為12章，前兩章分別介紹區塊鏈技術的基礎原理和數字金融的相關理論，第3章闡述區塊鏈如何賦能傳統金融，後面9章重點介紹區塊鏈在金融領域，如數字貨幣、支付、銀行、共享金融、保險、證券、供應鏈金融、票據領域的應用現狀。本書在編撰的過程中借鋻了很多同行和其他學者的寶貴經驗和觀點，衷心感謝前人指路和分享經驗。

由於區塊鏈數字金融領域發展迅速，新技術與新模式不斷湧現，加之編寫倉促，書中難免會有對區塊鏈技術解讀的疏漏，歡迎讀者朋友們提出寶貴建議和意見，以進一步修正和完善本書。