作為CFA協會投資學繫列叢書中的一本，無論是關注金融的學生，還是從事投資的業界人士，《定量投資分析》（原書第2版）適合每一位對該領域有興趣的讀者。本書所介紹的全球通用的準則將幫助你理解定量投資方法，並將這些方法應用到當今的投資過程中。
在*的一版中，作者對該學科中的相關內容進行了更新；並對一些主要內容（包括回歸、時間序列和多因子模型）的表述和介紹進行了修改；此外，還提供了更加豐富多彩的投資實例，這些實例反映了在當前投資界中所發生的變化。
本書對許多定量分析方法予以了清晰的介紹，並給出了實例，因此非常適合讀者的自學和參考。本書討論的主題包括：
貨幣的時間價值
折現現金流的應用
常用概率分布
抽樣和估計
假設檢驗
相關性和回歸
回歸和回歸分析中的一些問題
時間序列分析
投資組合的概念
每位作者都在書中給出了各自的實踐經驗及其獨到觀點，因此，原書第2版的《定量投資分析》濃縮了在當今瞬息萬變的金融環境中獲得成功所需的所有知識、技巧和能力。

(美國)理查德 A. 德弗斯科
特許金融分析師，內布拉斯加大學林肯分校（Nebraska-Lincoln，UNL）金融學副教授。他於1999年獲得了特許金融分析師的*。德弗斯科是奧馬哈-林肯金融分析師協會的成員，並且在羅德島大學獲得了管理學的學士學位，在田納西-諾克斯維爾大學獲得了金融學博士學位。
(美國)丹尼斯 W. 麥克利維
特許金融分析師，CFA協會職業發展部主管。在麥克利維25年的學術生涯中，他曾分別任教於西安大略大學、康乃迪克大學、羅德島大學（在這裡，他創建了一家由學生管理的基金）以及巴布森學院。麥克利維於1972年在印第安納大學獲得了生產管理和工業工程的博士學位，並於1990年獲得了特許金融分析師的*。
(美國)傑拉爾德 E. 平托
特許金融分析師，CFA協會CFA和CIPM項目部的主任。在2002年加入CFA協會之前，他一直在為有限責任公司、基金會以及合伙企業提供投資計劃、投資組合分析以及定量投資分析方面的咨詢服務。他也曾經在紐約市投資和銀行業任職，並在紐約大學斯特恩商學院教授過金融學。平托在布魯克學院獲得了MBA學位，在斯特恩商學院獲得了金融學博士學位，並於1992年獲得了特許金融分析師的*。
(美國)戴維 E. 朗克爾
特許金融分析師，美國銀行賈弗瑞公司副主席和研究部經理。他自1989年起就是明尼蘇達大學卡爾森管理學院的兼職教授。朗克爾在卡爾頓學院獲得了經濟學學士學位，並在麻省理工學院獲得了經濟學博士學位。

致中國讀者（艾博科）
叢書序（傑夫?狄爾梅爾）
前言（馬克J.P.安森）
致謝
第1章貨幣的時間價值
1.1引言
1.2利率：經濟學的解釋
1.3單筆現金流的將來值
1.3.1復利的頻數
1.3.2連續復利
1.3.3報價利率和有效利率
1.4現金流序列的將來值
1.4.1等額現金流序列——普通年金
1.4.2不等額現金流序列
1.5單筆現金流的現值
1.5.1求解單筆現金流的現值
1.5.2復利的頻數
1.6現金流序列的現值
1.6.1等額現金流序列的現值
1.6.2無限期等額現金流序列的現值——永續年金
1.6.3始點不在零時刻的現金流序列的現值
1.6.4不等額現金流序列的現值
1.7求解利率、期數或年金支付額
1.7.1求解利率和增長率
1.7.2求解期數
1.7.3求解年金支付額
1.7.4現值和將來值換算關繫的回顧
1.7.5現金流可加性原理
第2章貼現現金流的應用
2.1引言
2.2淨現值和內部收益率
2.2.1淨現值和淨現值準則
2.2.2內部收益率和內部收益率準則
2.2.3與內部收益率準則相關的問題
2.3投資組合收益的度量
2.3.1貨幣加權收益率
2.3.2時間加權收益率
2.4貨幣市場收益率
第3章統計學概念和市場收益率
3.1引言
3.2一些基本概念
3.2.1統計學的本質
3.2.2總體和樣本
3.2.3度量尺度
3.3用頻數分布彙總數據
3.4數據的圖形表示
3.4.1直方圖
3.4.2頻數多邊形和累積頻數分布圖
3.5集中趨勢的度量
3.5.1算術平均數
3.5.2中位數
3.5.3眾數
3.5.4有關均值的其他概念
3.6位置的度量：分位數
3.6.1四分位數、五分位數、十分位數、百分位數
3.6.2分位數在投資中的應用
3.7離散度的度量
3.7.1極差
3.7.2平均絕對偏差
3.7.3總體方差和總體標準差
3.7.4樣本方差和樣本標準差
3.7.5半方差、半離差及其相關概念
3.7.6切比雪夫不等式
3.7.7變異繫數
3.7.8夏普比率
3.8收益率分布的對稱性和偏度
3.9收益率分布的峰度
3.10使用幾何平均和算術平均
第4章概率論中的一些概念
4.1引言
4.2概率、期望值和方差
4.3投資組合的期望收益和收益的方差
4.4概率論的一些議題
4.4.1貝葉斯公式
4.4.2計數原理
第5章常用概率分布
5.1引言
5.2離散型隨機變量
5.2.1離散均勻分布
5.2.2二項分布
5.3連續型隨機變量
5.3.1連續均勻分布
5.3.2正態分布
5.3.3正態分布的應用
5.3.4對數正態分布
5.4蒙特卡羅模擬
第6章抽樣和估計
6.1引言
6.2抽樣
6.2.1簡單隨機抽樣
6.2.2分層隨機抽樣
6.2.3時間序列數據和橫截面數據
6.3樣本均值的分布
6.4總體均值的點估計和區間估計
6.4.1點估計量
6.4.2總體均值的置信區間
6.4.3樣本量的選擇
6.5抽樣中的若干問題
6.5.1數據挖掘的偏差
6.5.2樣本選擇的偏差
6.5.3前視偏差
6.5.4時期偏差
第7章假設檢驗
7.1引言
7.2假設檢驗
7.3關於均值的假設檢驗
7.3.1對單個均值的檢驗
7.3.2對均值間差異的檢驗
7.3.3對（配對樣本）均值差的檢驗
7.4關於方差的假設檢驗
7.4.1對單個方差的檢驗
7.4.2對兩個方差是否相等的檢驗
7.5其他議題：非參數推斷
7.5.1相關性檢驗：斯皮爾曼（Spearman）秩相關繫數
7.5.2非參數推斷：總結
第8章相關性和回歸
8.1引言
8.2相關性分析
8.2.1散點圖
8.2.2相關性分析
8.2.3計算和解釋相關繫數
8.2.4相關性分析的局限
8.2.5相關性分析的應用
8.2.6相關繫數顯著性檢驗
8.3線性回歸
8.3.1單變量的線性回歸
8.3.2線性回歸模型的前提假設
8.3.3估計量的標準誤差
8.3.4決定繫數
8.3.5假設檢驗
8.3.6單變量回歸中的方差分析
8.3.7預測區間
8.3.8回歸分析的局限
第9回歸和回歸分析中的問題
9.1引言
9.線性回歸
9.2.線性回歸模型的前提假設
9.2.2線性回歸模型中的因變量
9.2.3檢驗是否所有回歸繫數為零
9.2.4調整後的R平方
9.3虛擬變量在回歸中的使用
9.4回歸假設的違背
9.4.1異方差
9.4.2序列相關
9.4.3多重共線性
9.4.4異方差、序列相關、多重共線性:問題的總結
9.5模型設定和設定中的錯誤
9.5.1模型設定的原則
9.5.2函數形式誤設定
9.5.3時間序列誤設定（自變量與誤差相關）
9.5.4其他類型時間序列誤設定
9.6因變量是定性變量的模型
第10章時間序列分析
10.1引言
10.2處理時間序列數據所面臨的挑戰
10.3趨勢模型
10.3.1線性趨勢模型
10.3.2對數線性趨勢模型
10.3.3趨勢模型和誤差項相關性檢驗
10.4自回歸時間序列模型
10.4.1協方差平穩序列
10.4.2檢測自回歸模型中的序列相關誤差
10.4.3均值回復
10.4.4多期預測和預測的鏈式法則
10.4.5比較預測模型的表現
10.4.6回歸繫數的不穩定性
10.5隨機遊走和單位根
10.5.1隨機遊走
10.5.2非平穩數據的單位根檢驗
10.6移動平均時間序列模型
10.6.1用n期移動平均平滑歷史數據
10.6.2用移動平均時間序列模型來進行預測
10.7時間序列模型中的季節性
10.8自回歸移動平均模型
10.9自回歸條件異方差模型
10.10兩個以上時間序列的回歸
10.11時間序列的其他議題
10.12時間序列預測建議采取的步驟
第11章投資組合的概念
11.1引言
11.2均值方差分析
11.2.1最小方差前沿及其相關概念
11.2.2擴展到3種資產的情況
11.2.3多個資產最小方差前沿的確定
11.2.4分散化和投資組合的規模
11.2.5存在無風險資產條件下的投資組合選擇
11.2.6資本資產定價模型
11.2.7均值方差投資組合選擇規則：一個介紹
11.3均值方差分析在應用中的問題
11.3.1估計均值方差優化問題中的輸入參數
11.3.2最小方差前沿的不穩定性
11.4多因素模型
11.4.1因素和多因素模型的類型
11.4.2宏觀經濟因素模型的結構
11.4.3套利定價理論和因素模型
11.4.4基本面因素模型的結構
11.4.5多因素模型在當前實踐中的運用
11.4.6應用
11.4.7總結
附錄
術語表
參考文獻
CFA項目介紹
作者簡介
譯者後記

對於當今金融市場中從事研究工作的每一位投資者來說，《定量投資分析》是一本不可不讀的必備書籍。本書作者以簡單易懂和具有說服力的語言為讀者介紹了許多常用的定量投資方法。本書應該成為大家書桌上的必備讀物和參考書籍。
——格雷 P. 布裡森 特許金融分析師，GP布裡森投資公司主席

第2版的《定量投資分析》為投資從業者利用嚴格規範的定量工具和分析方法來獲取利潤的行為提供了堅實的理論基礎。本書中大量關於定量投資分析的實例更是提升了自學者對本書學習的熱情。
——布萊恩·辛格 特許金融分析師，瑞銀全球資產管理部

《定量投資分析》對於投資領域的核心內容予以了關注。本書語言清晰、結構合理、內容翔實，為讀者理解投資組合管理和資產定價中統計學和經濟學的知識進行了完美的論述。本書同樣也對當今廣泛使用的主要資產定價模型予以了詳盡的介紹。戴維·布萊克威爾 海德共和銀行
——詹姆斯 W. 阿斯頓 得克薩斯A&M大學邁斯商學院金融學教授